Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) ⋆ FINAN$I$TEM
Комиссия по ценным бумагам и биржам

Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC)

Федеральное агентство США, отвечающее за выполнение федеральных законов о ценных бумагах и предлагающее правила обращения с ценными бумагами.

Что такое Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC)?

Комиссия по ценным бумагам и биржам США, или SEC, — это независимое агентство федерального правительства США, которое отвечает за выполнение федеральных законов о ценных бумагах и предлагает правила обращения ценных бумаг. Она также отвечает за поддержание индустрии ценных бумаг, фондовых и опционных бирж, а также регулирует электронные рынки ценных бумаг и другие виды деятельности в стране.

SEC, штаб-квартира которой находится в Вашингтоне, округ Колумбия, а также 11 региональных офисов по всей территории США, стремится обеспечить защиту инвесторов и гарантировать справедливость, эффективность и порядок на рынках. Она также стремится создать рыночную среду, которой люди могут доверять.

История Комиссии по ценным бумагам и биржам

До создания Комиссии по ценным бумагам и биржам США существовали законы о «голубом небе», которые применялись на уровне штатов. Они отвечали за регулирование продажи ценных бумаг, чтобы защитить инвестирующую общественность от мошенничества. Однако эти законы были признаны неэффективными.

Тогда Конгресс принял Закон о ценных бумагах 1933 года, который регулировал межгосударственную продажу ценных бумаг на федеральном уровне, а Закон о ценных бумагах и биржах 1934 года регулировал продажу ценных бумаг на вторичном рынке. SEC была создана в соответствии с разделом 4 Закона о ценных бумагах и биржах 1934 года, также называемого Законом о биржах или Законом 1934 года, для обеспечения соблюдения федеральных законов о ценных бумагах.

Организационная структура SEC

Комиссия по ценным бумагам и биржам состоит из пяти уполномоченных, которые назначаются президентом США. Один из них назначается председателем Комиссии. Закон предписывает, что не более трех членов Комиссии могут быть представителями одной политической партии, чтобы обеспечить беспартийность.

Вот пять отделов SEC:

1. Отдел корпоративного финансирования

Этот отдел отвечает за оказание помощи Комиссии по ценным бумагам и биржам в выполнении ее функций по надзору за раскрытием корпорациями важной информации для инвесторов. При продаже акций корпорация обязана соблюдать правила, связанные с раскрытием информации. Отдел корпоративных финансов призван регулярно проверять документы по раскрытию информации, которые подаются корпорациями. Он также помогает интерпретировать правила SEC. Кроме того, он дает рекомендации SEC по принятию новых правил.

2. Отдел по торговле и рынкам

Этот отдел помогает SEC в обеспечении справедливости, упорядоченности и эффективности рынков. Он осуществляет надзор за повседневной деятельностью основных участников рынка ценных бумаг, фирм, торгующих ценными бумагами, бирж ценных бумаг, саморегулируемых организаций, клиринговых агентств, трансфер-агентов, рейтинговых агентств, а также обработчиков информации о ценных бумагах.

3. Отдел управления инвестициями

Отдел управления инвестициями помогает Комиссии по ценным бумагам и биржам выполнять свои функции по защите инвесторов и содействию формированию капитала. Он осуществляет надзор и регулирование отрасли управления инвестициями в стране. Он следит за тем, чтобы информация об инвестициях, таких как взаимные фонды и биржевые фонды, была полезной для розничных клиентов. Отдел также следит за тем, чтобы затраты на регулирование не были слишком высокими.

4. Отдел исполнения наказаний

Отдел исполнения наказаний отвечает за соблюдение законов о ценных бумагах. Он дает рекомендации по началу расследований нарушений законодательства о ценных бумагах. Он также отвечает за тесное сотрудничество с правоохранительными органами при рассмотрении уголовных дел.

5. Отдел экономического анализа и анализа рисков

Этот отдел отвечает за защиту инвесторов и поддержание справедливости, порядка и эффективности рынков. Он также занимается экономическим анализом и анализом данных и взаимодействует практически со всеми отделами и управлениями Комиссии.

Дополнительные ресурсы:

Мы надеемся, что вам понравилось читать статью Finansistem о комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC). Finansistem поможет каждому стать финансовым аналитиком мирового класса. Приведенные ниже ресурсы будут полезны для дальнейшего развития вашего финансового образования: