Определение неприятия риска ⋆ FINAN$I$TEM
25 октября, 2020
Определение неприятия риска

Определение неприятия риска

Играть безопасно и стабильно

Что такое избегание риска?

Тот, кто не склонен к риску, имеет особенность или черту — избегать потерь, а не получать прибыль. Эта характеристика обычно присваивается инвесторам или участникам рынка, которые предпочитают инвестиции с более низкой доходностью и относительно известными рисками инвестициям с потенциально более высокой доходностью, но также с более высокой неопределенностью и большим риском. Распространенной концепцией, связанной с риском, которая сравнивает уровень риска отдельной инвестиции или портфеля с общим уровнем риска на фондовом рынке, является концепция бета.

Типы инвестиций, которые выбирают инвесторы, не склонные к риску

Не склонный к риску инвестор обычно избегает инвестиций с относительно высоким риском, таких как акции, опционы и фьючерсы. Они предпочитают делать инвестиции с гарантированной доходностью и минимальным риском. Эти инвестиции включают, например, государственные облигации и казначейские векселя. Ниже приведены два списка, в которых классифицируются инвестиции с более низким и высоким уровнем риска. Имейте в виду, что хотя относительные уровни риска для различных типов инвестиций обычно остаются постоянными, могут возникать ситуации, когда обычно малорисковые инвестиции имеют более высокий риск, или наоборот.

Более безопасные инвестиции с низким уровнем риска

  • Облигации
  • Депозитные сертификаты
  • Казначейские ценные бумаги
  • Страхование жизни
  • Корпоративные облигации инвестиционного уровня
  • Bullet Loans
  • ETF *

В дополнение к этим конкретным инвестициям любой тип долговых инструментов, выпущенных компанией, обычно считается безопасным вложением с низким уровнем риска. Эти долговые инструменты обычно хорошо подходят для стратегии инвестирования, избегающей риска.

Эти инструменты имеют меньший риск, по крайней мере, отчасти из-за их абсолютного приоритета. В случае роспуска или банкротства компании существует определенный порядок возврата денег кредиторам и инвесторам компании. По закону компания должна сначала рассчитаться с дебиторами перед выплатой держателям привилегированных акций и держателям обыкновенных акций (инвесторам в акции).

Инвестиции с повышенным риском

  • Акции
  • Пенни Стокс
  • Паевые инвестиционные фонды
  • Финансовые деривативы (опционы, варранты, фьючерсы)
  • Товары
  • ETF *

* Некоторые ETF связаны с более высоким риском, но большинство ETF, особенно инвестированных в рыночные индексы, считаются вполне безопасными, особенно по сравнению с инвестициями в отдельные акции. Это связано с тем, что они обычно имеют относительно более низкую волатильность из-за своей диверсифицированной природы. Однако имейте в виду, что некоторые ETF инвестируются в ценные бумаги с гораздо более высоким риском. Следовательно, включение ETF в категории как с низким, так и с высоким уровнем риска.

Дополнительные ресурсы:

Спасибо за то, что прочитали это руководство, чтобы понять определение неприятия риска для инвесторов. Миссия Finansistem — помочь вам продвинуться по карьерной лестнице в индустрии финансовых услуг. Имея в виду эту цель, эти дополнительные ресурсы Finansistem будут очень полезны:

  • Риск и доход
  • Систематический риск
  • Системный риск
  • Руководство по финансовому моделированию