Объективная и субъективная торговля | Форекс
Объективная и субъективная торговля

Объективная и субъективная торговля

Узнайте, как стать успешным трейдером.

Что такое объективная и субъективная торговля?

Объективный и субъективный трейдинг: Большинство трейдеров придерживаются либо объективного, либо субъективного стиля торговли. Объективные трейдеры следуют набору правил, которыми они руководствуются при принятии торговых решений. Они предпочитают, чтобы решения о покупке и продаже были по существу заранее спланированы. В отличие от них, субъективные трейдеры отказываются от использования строгого набора правил, адаптируются к изменяющимся рыночным условиям и основывают свои торговые решения в большей степени на своем суждении относительно конкретной торговой возможности.

Субъективные трейдеры обычно более уязвимы к различным поведенческим финансовым предубеждениям или к тому, что в своих торговых решениях они руководствуются эмоциями, а не разумом.

Хотя существуют разногласия по поводу достоинств объективной и субъективной торговли, большинство трейдеров сходятся во мнении о целесообразности подхода к рынку с установленным торговым планом. Использование торговой стратегии или системы, которую вы протестировали и отработали на практике, облегчает принятие правильных торговых решений в режиме реального времени, в иногда нестабильных или быстро меняющихся рыночных условиях.

Объективная торговля

Объективную торговлю также называют торговлей по правилам и это самый простой способ торговли. Трейдер следует четко определенному набору правил для входа в сделку, выхода из нее, временных рамок, типов ордеров и рынков. Этот способ больше похож на автоматизированную торговую систему «установи и забудь». Трейдер просто ждет, пока его критерии не будут выполнены для начала торговли. Он занимает позицию на рынке, а затем вводит ордера «тейк-профит» и «стоп-лосс» для управления своим возможным выходом из сделки. После этого он просто позволяет сделке развиваться, либо достигая своей цели по прибыли, либо выходя из сделки в результате срабатывания своего стоп-лосс ордера. В его торговой стратегии могут быть правила корректировки целей по прибыли или стоп-приказов в соответствии с рыночными событиями. Однако обычно он будет гораздо менее активен в этом отношении, чем субъективный трейдер.

Новые трейдеры

Благодаря относительной простоте объективной торговли, она идеально подходит для начинающих трейдеров, которым не хватает навыков и опыта, необходимых для сложного анализа рынка и интерпретации торговых сигналов. Набор правил для входа и выхода из сделки может снизить уровень стресса и психологического давления, которые естественно могут испытывать начинающие трейдеры. Объективная, основанная на правилах торговая стратегия также помогает начинающим трейдерам избежать одной из самых распространенных ошибок в начале торговли — торговли под влиянием эмоций. Строгие правила, которым необходимо следовать, также обеспечивают важную защиту от рисков.

Субъективная торговля

Субъективная торговля больше подходит для опытных трейдеров, которые знакомы с рынками, на которых они торгуют и чувствуют себя на них комфортно. Опытные трейдеры также лучше «чувствуют» ценовое действие. Например, они лучше, чем начинающие трейдеры, могут точно определить, является ли движение рынка всего лишь временной коррекцией или настоящим разворотом тренда. Видя множество моделей ценового действия, они могут легче обнаружить и правильно интерпретировать различные модели движения цены на рынке.

Субъективная торговля — это не просто торговля, основанная на ощущениях. Успешные субъективные трейдеры не просто совершают сделки наугад. Их торговые решения все равно определяются торговой стратегией. А субъективные трейдеры используют очень объективный анализ рынка при принятии торговых решений.

Ключевое различие между субъективными и объективными трейдерами заключается в том, что субъективные трейдеры не считают наиболее эффективной торговой стратегией входы и выходы из рынка, основанные только на наборе правил. Вместо этого они верят в ценность оценки каждой конкретной торговой возможности в свете недавнего ценового действия, текущих рыночных и экономических условий. И да, их «чутье» на рынок, отточенное годами торгового опыта.

В то время как объективные трейдеры следуют более точным правилам, субъективные трейдеры более склонны действовать, используя лишь общие рекомендации. Например, объективные трейдеры могут следовать правилу, которое предписывает им всегда размещать стоп-лосс ордер в 20 пунктах от цены входа в сделку. Субъективные трейдеры проявляют большую гибкость в отношении того, где они размещают стоп-лосс ордера, но при этом используют общие рекомендации, которые помогают определить соответствующую сумму риска для каждой сделки.

Адаптация к изменяющимся условиям рынка

Цены на ценные бумаги могут существенно колебаться даже в ближайшей перспективе, а рыночные условия всегда подвержены неожиданным изменениям. Эти основные факты торговли дают преимущество субъективным трейдерам, которые более склонны и готовы постоянно корректировать свою позицию на рынке. Объективные трейдеры, которые в большей степени ограничены правилами торговли, с меньшей вероятностью смогут успешно ориентироваться в быстро меняющихся рыночных условиях, давлении и тенденциях.

Объективная и субъективная торговля — несколько примеров разницы

Объективный трейдер, скорее всего, будет заключать сделки на основе такого правила, как «Покупать, когда цена движется выше 50-периодной скользящей средней». Субъективный трейдер может рассмотреть возможность покупки в той же точке. Однако вместо того, чтобы делать «автоматический» вход на основе правила, он сначала примет во внимание такие вещи, как предполагаемый импульс ценового действия на рынке. Например, является ли движение цены выше 50-периодного скользящего среднего значения высокомоментным прорывом? — Или это больше похоже на последний вздох рынка, который сильно перекуплен и, возможно, ожидает коррекции вниз?

Объективный трейдер больше смотрит на общий тип торговых возможностей. Субъективный трейдер больше сосредоточен на определении специфики «этой» конкретной торговой возможности. Поэтому объективный трейдер будет принимать более общие торговые решения. Субъективный трейдер стремится более точно определить параметры риска и вознаграждения, применимые к конкретной сделке.

При размещении стоп-лосс ордера субъективный трейдер опять же не будет склонен использовать жесткое и быстрое правило для размещения стопа. Вместо этого он будет выбирать уровень цены стоп-лосса, основываясь как на приемлемом риске, так и на таких факторах, как недавний и/или ожидаемый уровень волатильности рынка.

Находясь в сделке, как отмечалось выше, объективные трейдеры, скорее всего, будут использовать правила для выбора цели прибыли. Выбор цели прибыли субъективным трейдером, скорее всего, будет более тонким и будет в большей степени определяться конкретными рыночными условиями, преобладающими в данный момент. Кроме того, он будет более легко подвержен быстрой переоценке, если рыночные условия покажутся изменчивыми.

Объективный и субъективный трейдинг — последнее слово

Ни объективная, ни субъективная торговля не является «правильной», а другая — «неправильной». Это просто вопрос того, с каким стилем торговли данный трейдер чувствует себя более комфортно или предпочитает его. Объективная торговля, вероятно, является лучшим торговым подходом для начинающих трейдеров только потому, что субъективная торговля в большей степени зависит от торговых навыков и опыта, которые можно приобрести только со временем.

Дополнительные ресурсы:

Портал Finansistem поможет любому человеку стать финансовым аналитиком мирового класса. Для дальнейшего развития вашей карьеры вам будут полезны дополнительные ресурсы, представленные ниже: