23 мая, 2022
Комиссионные за управление

Комиссионные за управление

Вознаграждения, выплачиваемые специалистам, которым доверено управление инвестициями от имени клиента.

Что такое комиссионные за управление?

Комиссионные за управление — это вознаграждение, выплачиваемое профессионалам, которым доверено управление инвестициями от имени клиента. Как правило, вознаграждение за управление определяется как процент от общей суммы активов под управлением (AUM) и может покрывать различные расходы, включая управление портфелем, консультационные услуги и административные расходы.

Плата за управление присутствует практически во всех услугах по управлению инвестициями и консультированию, но фактическая ставка может существенно отличаться. Как и любая другая плата за услуги, плата за управление выплачивается специалистам по инвестициям в обмен на их услуги. Эти услуги могут быть в виде советов, экспертизы и, надеюсь, высокой доходности ваших инвестиций.

Резюме

  • Комиссионные за управление — это вознаграждение, выплачиваемое специалистам, которым доверено управление инвестициями от имени клиента.
  • Обычно плата за управление берется как процент от общей суммы активов под управлением (AUM).
  • Комиссионные за управление также могут называться инвестиционными или консультационными комиссионными.

Понимание платы за управление

В индустрии управления инвестициями плата за управление является нормой среди всех видов инвестиционных возможностей. В обмен на выплату вознаграждения за управление инвесторам предоставляется доступ к опыту и ресурсам профессионалов в области инвестиций. Эти профессионалы могут помочь инвесторам в распределении рисков, ребалансировке портфелей или предоставлении индивидуальных инвестиционных рекомендаций.

Плата за управление также может покрывать расходы, связанные с управлением портфелем, например, операционные и административные расходы фонда. Плата за управление варьируется, но обычно составляет от 0,20% до 2,00%, в зависимости от таких факторов, как стиль управления и размер инвестиций.

Инвестиционные компании, которые более пассивно относятся к своим инвестициям, обычно взимают меньшую плату по сравнению с теми, которые более активно управляют своими инвестициями. Кроме того, институциональные инвесторы или состоятельные частные лица с большими суммами денег для инвестирования иногда имеют право на получение более низкой платы за управление. Комиссионные за управление также могут называться инвестиционными или консультационными комиссионными.

Обычно плата за управление берется как процент от общей суммы активов под управлением (AUM). Эта сумма указывается ежегодно и обычно применяется на ежемесячной или ежеквартальной основе. Например, если вы инвестировали $10 000 с годовой комиссией за управление в размере 2,00%, вы ожидаете заплатить комиссию в размере $200 в год. Если плата за управление взимается ежеквартально, то вам придется платить комиссию в размере 50 долларов каждые три месяца.

Избегание платы за управление

Для тех, кто хочет избежать платы за управление и сохранить больше своих денег, есть возможность полностью избежать платы за управление, участвуя в самонаправленном инвестировании. Саморегулируемое инвестирование позволяет инвесторам полностью контролировать свои инвестиции, избавляя их от необходимости обращаться к специалистам по инвестициям. Оно может включать покупку и продажу отдельных акций, а также создание индивидуального инвестиционного портфеля.

Хотя плата за управление не взимается, это может быть рискованным вариантом для неопытных инвесторов. Кроме того, инвесторам с самостоятельным управлением следует опасаться других расходов, таких как комиссионные, брокерские сборы и сборы за обмен валюты.

Вознаграждение за управление по сравнению с MER

Еще один термин, который часто возникает при обсуждении платы за управление, — коэффициент управленческих расходов (MER). Напомним, что вознаграждение за управление выплачивается специалистам по инвестициям, которые управляют инвестициями и могут покрывать другие расходы, такие как операции фонда и администрирование.

С другой стороны, MER включает в себя плату за управление, а также другие расходы, связанные с управлением инвестиционным фондом. Она может включать операционные расходы, такие как бухгалтерский учет, оценка, юридические услуги и налоги.

Поэтому при принятии инвестиционных решений важно учитывать не только плату за управление, но и весь MER. Как правило, выраженный в процентах, MER часто выше, чем плата за управление, поскольку он включает в себя плату за управление и другие операционные расходы.

Коэффициент управленческих расходов (MER) = Вознаграждение за управление + Операционные расходы + Налоги

Пример платы за управление

Простая плата за управление применяется как процент от общей суммы активов под управлением. Предположим, вы планируете инвестировать $100 000, а инвестиционная компания предлагает вам инвестиционную возможность с комиссией за управление в размере 0,45% в год. В этом случае комиссия за управление составит 450 долларов в год.

Теперь предположим, что другая инвестиционная компания предлагает вам инвестиционную возможность с более низкой комиссией за управление в размере 0,25% с дополнительными операционными расходами в размере 1,25%. В этом случае MER фонда составит 1,50% и вы будете рассчитывать на комиссию в размере 1 500 долларов в год.

В идеале ваши инвестиции должны обеспечивать годовую доходность, превышающую MER. Это гарантирует, что вы сможете покрыть любые комиссии, связанные с инвестиционной возможностью и при этом получить прибыль от своих инвестиций.

Дополнительные ресурсы:

Finansistem поможет каждому стать финансовым аналитиком мирового класса-+. Для того чтобы помочь вам стать финансовым аналитиком мирового класса и продвинуться по карьерной лестнице в полной мере, эти дополнительные ресурсы будут очень полезны:

Добавить комментарий