Индикатор ADX - Технический анализ | Форекс
Индикатор ADX

Индикатор ADX — Технический анализ

Инструмент технического анализа, который показывает расширение или сужение ценового диапазона ценной бумаги в течение определенного периода времени.

Что такое индикатор ADX?

Индекс среднего направленного движения (ADX) был разработан известным техническим аналитиком Уэллсом Уайлдером в качестве индикатора силы тренда. Как торговец сырьевыми товарами, Уайлдер разработал этот индикатор для торговли товарными фьючерсами. Однако с тех пор он широко применяется техническими аналитиками практически для всех других инвестиций, которыми можно торговать, от акций до Форекс и ETF.

Что представляет собой ADX?

Индекс среднего направленного движения рассчитывается для отражения расширения или сужения ценового диапазона ценной бумаги за определенный период времени. Традиционная настройка для индикатора ADX — 14 временных периодов, но аналитики обычно используют ADX с настройками до 7 или до 30. При более низких настройках средний индекс направленности быстрее реагирует на движение цены, но генерирует больше ложных сигналов. Более высокие параметры минимизируют количество ложных сигналов, но делают средний индекс направленности более запаздывающим индикатором.

Уайлдер рассчитал средний индекс направленности, сначала вычислив индекс положительного направленного движения (+DMI) и индекс отрицательного направленного движения (-DMI), которые сравнивают текущие высокие и низкие цены с высокими и низкими ценами предыдущего периода времени. Сам ADX рассчитывается как сумма разницы между +DMI и -DMI за определенный период времени.

Все необходимые расчеты немного сложны. К счастью, нет необходимости делать их самостоятельно. Все, что вам нужно сделать, это применить индикатор среднего индекса направленности к графику, при этом все необходимые вычисления будут сделаны за вас, в соответствии с выбранным вами временным интервалом. Опять же, по умолчанию количество временных периодов равно 14.

ADX на графике

Средний индекс направленности, как и индикаторы импульса, такие как MACD или RSI, обычно отображается в отдельном окне над или под основным окном графика, в котором отображается цена. ADX отображается в виде линии, представляющей значения в диапазоне от нуля до 100.

Важно помнить, что средний индекс направленности — это не индикатор направления тренда, а индикатор силы тренда. При сильном восходящем или нисходящем тренде среднее значение индекса средней направленности будет высоким.

Некоторые версии среднего индекса направленности также показывают линии +DMI и -DMI. В первоначальной концепции Уайлдера ADX он предполагал использовать линии +DMI и -DMI для определения направления тренда, а линию среднего индекса направленности — для определения силы тренда, что, по сути, превращало средний индекс направленности в комбинацию индикатора тренда и индикатора импульса.

Однако с тех пор многие технические аналитики предпочитают видеть только саму линию ADX по двум причинам: (1) смешение трех линий иногда может визуально сбивать с толку и (2) пересечения линий +DMI и -DMI, как выяснилось, часто генерируют ложные сигналы. Короче говоря, торговая система среднего индекса направленности, которую разработал Уайлдер, в целом оказалась более надежной в качестве индикатора силы тренда и менее надежной в качестве индикатора направления тренда.

Использование индикатора ADX

Индикатор среднего индекса направленности используется, во-первых, для определения того, является ли рынок вообще трендовым, а не просто торгуется туда-сюда в диапазоне, а во-вторых, для определения силы тренда на трендовом рынке. Наконец, средний индекс направленности также часто используется, как и другие индикаторы импульса, для указания потенциального разворота рынка или смены тенденции.

Когда значение линии среднего индекса направленности ниже 25, считается, что рынок находится в диапазоне, а не в тренде. Некоторые аналитики рассматривают показания среднего индекса направленности ниже 20 как свидетельство отсутствия тренда, а показания от 20 до 25 — как возможное, но не окончательное свидетельство наличия тренда.

Любое показание среднего индекса направленности выше 25 интерпретируется как указание на наличие подлинного тренда. Показания от 25 до 50 указывают на начало или умеренную силу тренда. Показания от 50 до 100 означают все более сильную тенденцию. На приведенном ниже графике средний индекс направленности указывает на все более сильный восходящий тренд по мере того, как показания среднего индекса направленности увеличиваются с менее 10

Направление силы тренда — усиливающегося или ослабевающего — можно легко определить, просто взглянув на наклон линии ADX. Восходящая линия ADX показывает усиление тренда, а нисходящая линия ADX — ослабление. Более крутой угол наклона указывает на более сильный тренд, а более мелкий — на менее сильный.

ПРИМЕЧАНИЕ: Изменение направления наклона ADX может служить ранним индикатором развивающегося тренда даже до того, как показания ADX превысят 25. На графике, приведенном выше, видно, что наклон ADX повернул вверх задолго до того, как показания ADX поднялись до 25 и указали на существование тренда. Но прежде чем покупать ценные бумаги каждый раз, когда наклон ADX меняется с нисходящего на восходящий, имейте в виду, что линия ADX может с тем же успехом развернуться в сторону понижения до того, как установится настоящий восходящий тренд — другими словами, вы можете попасть впросак.

Цена и индикатор ADX

Аналитики и инвесторы редко используют индикатор среднего индекса направленности в одиночку. Поскольку он не указывает направление тренда, его обычно используют в сочетании с трендовыми индикаторами, такими как скользящие средние или зоны поддержки и сопротивления, которые применяются для анализа движения цены.

Например, идеальным вариантом использования трендовых индикаторов в сочетании с ADX является случай, когда цена ценной бумаги торговалась в диапазоне с четко определенными ценовыми уровнями поддержки и сопротивления, а затем вырвалась из этого торгового диапазона, пробив уровень поддержки или сопротивления. Если ценовой прорыв сопровождается ростом показаний ADX, что указывает на наличие тренда, то это является подтверждением обоснованности прорыва и аналитик прогнозирует продолжение тренда в направлении прорыва.

ADX как индикатор дивергенции

ADX также иногда используется, как и другие индикаторы импульса, в качестве индикатора дивергенции, который может сигнализировать о предстоящем изменении тренда или развороте рынка.

Значения ADX будут подниматься до все более высоких уровней вместе с ценой на рынке, который имеет сильную тенденцию к росту. Но если уровни ADX начинают снижаться, даже когда цена поднимается выше, такое расхождение между движением цены и ADX может сигнализировать о том, что рынок теряет импульс и, следовательно, может произойти разворот вниз. В такой ситуации аналитики будут внимательно следить за движением цены в поисках дальнейших признаков возможного изменения тренда, а снижение ADX послужит своего рода сигналом раннего предупреждения.

Заключение — Ценность ADX

Средний индекс направленности был признан техническими аналитиками очень полезным индикатором и стал одним из наиболее часто используемых инструментов технического анализа. Это один из самых надежных индикаторов силы тренда, который помог многим аналитикам правильно определить рынки, находящиеся в диапазоне и таким образом избежать соблазна купить ложные прорывы или купить рынки, которые, по сути, просто плоские и никуда не движутся.

Возможно, вы захотите добавить средний индекс направленности в свой арсенал технического анализа.

Дополнительные ресурсы:

Портал Finansistem поможет каждому стать финансовым аналитиком мирового класса. Для того чтобы помочь вам стать финансовым аналитиком мирового класса и продвинуться по карьерной лестнице в полной мере, эти дополнительные ресурсы будут очень полезны: