Расширенный технический анализ ⋆ FINAN$I$TEM
28 января, 2021
Расширенный технический анализ

Расширенный технический анализ

Индикаторы Ichimoku Cloud, Bollinger Bands и Heiken Ashi

Что такое расширенный технический анализ?

Расширенный технический анализ обычно включает использование нескольких технических индикаторов или довольно сложного (т.е. сложного) индикатора. «Изощренный» не обязательно означает «лучше» — это просто означает, что его труднее вычислить, чем, скажем, среднее арифметическое.

Технический анализ — это средство интерпретации ценового движения ценной бумаги с течением времени. Различные технические индикаторы, такие как скользящие средние, добавляются к ценовому графику в попытке определить возможное будущее движение цены.

Технические индикаторы — это не волшебство, поэтому не заблуждайтесь, думая, что любой из них является Святым Граалем, который откроет ключ к гарантированному богатству. Индикаторы просто предоставляют средства для анализа движения цен — средства, которые могут или не могут обеспечить надежный прогнозный индикатор будущих движений цен. Некоторые работают лучше, чем другие, и все работают в одно время лучше, чем в другое. (К сожалению, они не говорят вам, подходит ли «сейчас» для их использования или нет).

Ниже приводится объяснение трех индикаторов расширенного технического анализа — Облака Ишимоку, Полос Боллинджера и Хайкен Аши.

Расширенный технический анализ — Облако Ишимоку

Облако Ишимоку, которое содержит набор технических индикаторов, на первый взгляд может показаться немного сложным или чрезмерно сложным. Однако, как только вы разберетесь во всех частях, на самом деле пользоваться им довольно просто. Хотя он не так популярен на Западе, он долгое время был предпочтительным техническим индикатором на многих азиатских торговых столах.

Облако Ишимоку может похвастаться одной из самых необычных историй для торгового индикатора. Его разработал не инженер-программист или даже математик, а репортер японской газеты. Пользователи Ichimoku Cloud называют его индикатором «одного взгляда», потому что при отображении на графике он представляет собой поразительное визуальное представление рынка.

Что ж, давайте рассмотрим Облако Ишимоку построчно. Он состоит из пяти линий, две из которых используются вместе, образуя «облако».

Красная линия (как показано на диаграмме ниже) — это Tenkan Sen. Tenkan Sen представляет собой среднее значение самого высокого максимума и самого низкого минимума, которые произошли за последние девять периодов. Например, если вы применяете Ишимоку к часовому графику, то линия тенкан показывает максимальное / минимальное среднее значение за последние девять часов.

Облако более чувствительно к ценовому действию, чем простая девятипериодная скользящая средняя из-за своей конструкции: это не среднее значение максимума и минимума КАЖДОГО периода времени, в отличие от простого скользящего среднего, а среднее значение самого высокого максимум и самый низкий минимум, зарегистрированные за все девять периодов. Так, например, если цена начинает выравниваться, а рынок торгуется в боковом направлении, линия тенкан-сен начнет указывать на этот факт раньше, чем простая линия скользящей средней.

Поскольку тенкан сен отражает движение цены в течение самого короткого, самого последнего периода времени, именно компонент Облака Ишимоку дает первое указание на изменение на рынке — либо изменение тренда / направления, либо увеличение или уменьшение импульса. (Более крутой угол наклона линии указывает на большую силу или импульс движения рынка, а меньший угол указывает на более слабое движение цены или уменьшение импульса).

Голубая линия — это Киджун сен. Линия индикатора Киджун сен медленнее указывает на изменение рынка по сравнению с тенкан сен. Киджун сен представляет собой среднее значение самого высокого максимума и самого низкого минимума за последние 26 периодов времени. Линия киджун интерпретируется как показывающая ближайшую поддержку или сопротивление и по этой причине часто используется для определения того, где разместить первоначальный стоп-лосс при входе в сделку. Его также можно использовать для корректировки трейлинг-стопа по мере движения рынка. Как и в случае с тенкан сен, наклон киджун сен является индикатором динамики цены.

Линия kijun sen часто представляет собой область равновесия между давлением покупателей и продавцов, естественный уровень поддержки / сопротивления, аналогичный основным скользящим средним или дневным уровням разворота. Следовательно, ценовой уровень kijun sen часто рассматривается как потенциально хороший уровень, на котором можно инициировать позицию на покупку или продажу после временного отката (вверх или вниз) цены.

Облако Ишимоку (области на графике, заштрихованные красными или темно-синими пунктирными вертикальными линиями) формируется между двумя линиями, известными как Senkou Span А (рассчитывается как среднее значение тенкан и киджун, нанесенных на 26 периодов вперед) и Senkou Span B (рассчитывается как среднее значение самого высокого максимума и самого низкого минимума за последние 52 периода времени, а также нанесено на 26 периодов вперед). Продвигая вычисления двух линий, которые образуют верхний и нижний края облака Ишимоку, облако расширяется вправо на графике, минуя последнюю зарегистрированную цену, и предназначено как индикатор будущих уровней цен.

Сенкоу, соединяющие линии A и B, а также само облако очерчивают области долгосрочной поддержки / сопротивления. Облако — одно из преимуществ системы Ишимоку. Вместо того, чтобы пытаться определить поддержку или сопротивление в одной конкретной ценовой точке (и редко бывает, что поддержка или сопротивление могут быть так точно определены), облако Ишимоку показывает трейдерам область поддержки или сопротивления.

Чем дольше продолжается тренд в одном направлении, тем «глубже» или толще становится облако. Более глубокое облако указывает на то, что цене придется существенно двигаться в противоположном направлении, чтобы преодолеть поддержку или сопротивление, которые защищают текущий тренд. Более глубокое облако также считается признаком большей волатильности на рынке.

Темно-синяя линия — это Чинкоу Спан. Чинкоу спан — очень уникальный индикатор. Он представляет собой цену закрытия текущей свечи, построенную на 26 периодов времени назад от текущего периода. (Вот почему конец линии чинкоу спан намного дальше, чем линии, представляющие текущее ценовое действие.)

Как отмечено на примере графика, правильный способ интерпретации линии чинкоу-спан — это смотреть на нее не по отношению ко всему текущему ценовому действию, показанному в дальнем правом углу графика, а по отношению к другим индикаторам облака Ишимоку. которые совпадают с концом линии чинкоу спан. Нарисуйте вертикальную линию, идущую к верху и низу диаграммы, от конца линии чинкоу, а затем посмотрите на другие элементы облачной системы Ишимоку, где они пересекают эту вертикальную линию. Облако Ишимоку находится над концом линии чинкоу? Это, вместе с ценой и линиями тенкан и киджун, находящимися выше линии чинкоу, указывает на нисходящий тренд. (И наоборот, если чинкоу спан выше цены, тенкан, киджун и облака, это указывает на наличие восходящего тренда.)

Сила или импульс тренда определяется тем, насколько далеко от соответствующего ценового действия находится чинкоу спан; очень сильный нисходящий тренд, который показан в правой части примера графика, отражает тот факт, что линия чинкоу спан в настоящее время находится далеко от ценовых уровней и линий тенкан и киджун над ней. Это иллюстрация функции «одного взгляда» системы Ишимоку — просто беглый взгляд на график показывает, что линия чинкоу спана отделяется сама по себе, четко отделенная от индикаторов ценового действия над ней. Тот факт, что он расположен на широко открытых пространствах, сам по себе указывает на сильную тенденцию.

Линия чинкоу-спан также может служить индикатором областей поддержки / сопротивления. Стоит отметить, что высокие или низкие точки диапазона чинкоу часто совпадают с уровнями восстановления Фибоначчи. Посмотрите на пики линии чинкоу, которые происходят в период с 16 по 21 августа. Затем обратите внимание, что когда рынок достигает пика 27 августа, это происходит на уровне цен, который почти идеально совпадает с наивысшим уровнем. Линия пролета Чинкоу достигла 21 августа.

Ichimoku Cloud Summary

Облако Ишимоку предоставляет трейдерам множество потенциальных технических индикаторов. Ишимоку можно применять к любому временному интервалу, который предпочитает трейдер, от минутного до недельного или месячного графика. Ниже приводится краткое изложение большинства (я уверен, что оставлю по крайней мере один или два, их очень много) возможных торговых сигналов, которые можно почерпнуть из Ишимоку.

  • Пересечение tenkan sen снизу вверх линии kijun sen является сигналом к покупке. Однако некоторые опытные пользователи Ишимоку предпочитают фильтровать сигнал, принимая сигнал покупки только тогда, когда линии тенкан и киджун находятся над облаком.

И наоборот, обратное пересечение киджун и тенкан является сигналом к продаже.

  • Потенциальные уровни для скользящего стоп-лосса после того, как открыта рыночная позиция, включают лишь немного на противоположной стороне линии kijun sen или на дальней стороне облака. Например, если трейдер держит короткую позицию на продажу на рынке, он или она может разместить свой стоп-лосс чуть выше верхней границы облака, отмеченной либо senkou span A, либо B.
  • Области потенциальной поддержки или сопротивления — это линия kijun sen, само облако или самый низкий / самый высокий уровни, достигнутые линией chinkou span.
  • Сила или импульс тренда определяется тем, насколько круты наклоны линий тенкан и киджун, и насколько далеко от ценового действия, выше или ниже него, находится линия чинкоу спан. Чем дальше спан чинкоу отстоит от облака и линий тенкан и киджунсэн, тем сильнее тренд.
  • Концепция линии чинкоу-спан — текущая цена, спроецированная назад на 26 периодов времени — иногда сначала бывает трудно понять трейдерам. Но правда в том, что даже несмотря на то, что он кажется самым «запаздывающим» из всех индикаторов Ишимоку, всегда сильно отставая от текущего ценового движения рынка, чинкоу спан часто является наиболее надежным предсказателем будущего движения цены.

Чтобы увидеть пример, снова взгляните на график, сосредоточив внимание на периоде времени с 16 августа по 27 августа. Сначала линия чинкоу достигает пика за несколько дней до самого рынка, указывая своей высшей точкой почти точный уровень, на котором рынок будет сверху на. Затем, к тому времени, когда рынок достигнет пика 27-го числа, чинкоу спан уже подал сильный сигнал на продажу, развернувшись вниз и пересекая сверху вниз тенкан сен, кинджун сен и облако.

  • Трейдерам не рекомендуется начинать торговлю, пока текущий уровень цен находится в облаке. Когда цена находится в облаке, рынок считается нетрендовым или колеблющимся. Дождитесь четкого прорыва из облака вверх или вниз.

Несмотря на все свои особенности, одна область, в которой система Ишимоку слаба, — это цели по прибыли. За исключением остановки вне сделки, Ишимоку не предлагает особых указаний в области выбора целей по прибыли, хороших потенциальных точек выхода из сделки. Дело в том, что Ишимоку больше заботится о минимизации риска, чем о максимизации прибыли. Однако, если вы ищете потенциальный уровень «фиксации прибыли», не забывайте, что линия чинкоу может показывать пик или основание тренда за некоторое время до того, как рынок фактически достигнет этого ценового уровня.

Облако Ишимоку с его многочисленными индикаторами помогает трейдерам определять хорошие точки входа в сделку и уровни поддержки / сопротивления. Он также дает четкие указания на силу тренда или динамику рынка. Короче говоря, он предлагает чрезвычайно полную торговую систему.

Расширенный технический анализ — полосы Боллинджера

Полосы Боллинджера, разработанные и названные в честь известного технического аналитика Джона Боллинджера, используют концепцию, часто используемую в техническом анализе ценных бумаг — стандартное отклонение. Стандартное отклонение — это, по сути, мера того, насколько цена ценной бумаги отклоняется от среднего среднего значения. Короче говоря, это показатель волатильности. Полосы Боллинджера представляют собой своего рода линию тренда диапазона, где диапазон расширяется или сужается вместе с повышенной или пониженной волатильностью. Они делают это, измеряя, насколько далеко цены закрытия от 20-периодной скользящей средней.

Боллинджер обнаружил, что, построив полосы с двумя стандартными отклонениями, как выше, так и ниже скользящей средней, примерно 90% всех цен закрытия должны попадать в диапазон полос. (Три стандартных отклонения должны содержать приблизительно 99% цен закрытия, но два стандартных отклонения являются стандартной установкой для полос Боллинджера.) Таким образом, полосы Боллинджера построены из верхней полосы, которая на два стандартных отклонения выше 20-периодной простой скользящей средней. , средняя линия, которая представляет собой среднее значение за 20 периодов, и линия нижней полосы, которая на два стандартных отклонения ниже средней линии.

Ключевым элементом полос Боллинджера является то, что они ориентированы не на абсолютную цену ценной бумаги, например, 50 или 55 долларов, а на то, где цена находится относительно полос Боллинджера. Другими словами, цена находится ближе или дальше от внешних полос. Это происходит из-за расширения и сужения полос волатильности. Абсолютная цена ценной бумаги может быть выше, но в то же время быть ниже (дальше) относительно верхней полосы Боллинджера, потому что полосы расширяются вместе с увеличением волатильности.

Этот факт проиллюстрирован на графике ниже — первым признаком надвигающегося изменения тренда является длинная красная (нисходящая) свеча, примерно посередине графика. Хотя абсолютная цена является новым минимумом, цена выше относительно нижней полосы Боллинджера, поскольку она удерживается вместе с полосой — по сравнению с предыдущим минимумом, который опустился ниже (вне) полосы.

Итак, что все это значит для трейдеров? Когда ценная бумага имеет устойчивый восходящий тренд, цены закрытия каждого периода, как правило, остаются между средней линией и верхней полосой — часто «обнимая» прямо вдоль края верхней полосы. Когда имеет место устойчивый нисходящий тренд, цены имеют тенденцию колебаться между средней линией и нижней полосой, часто сжимаясь прямо вдоль нижней полосы.

Следовательно, одна торговая стратегия, основанная на полосах Боллинджера, состоит в том, чтобы покупать (во время восходящего тренда) или продавать (во время нисходящего тренда), когда цены возвращаются к средней линии. Признаки надвигающейся смены тренда следующие:

Восходящий тренд сменяется нисходящим:

  1. Максимумы будут не так близко к верхней полосе. Другими словами, они будут «более низкими» максимумами относительно верхней полосы. Опять же, абсолютная цена ценной бумаги может достигать новых максимумов, но в то же время цена удерживается в более низком положении по отношению к верхней полосе Боллинджера, то есть дальше от верхней полосы и ближе к средней линии.
  2. Цена пересекает среднюю линию в нижний диапазон. Теперь важно отметить, что даже при продолжительном восходящем тренде цена может иногда опускаться ниже средней линии полос Боллинджера. Однако, если восходящий тренд останется на месте, то (A) цена обычно не выходит далеко за среднюю линию, а (B) она остается ниже средней линии, самое большее, в течение нескольких периодов. Таким образом, более верным признаком изменения тренда является пересечение ценой значительно ниже средней линии и сохранение в диапазоне нижней полосы в течение нескольких периодов.
  3. Окончательным подтверждением перехода от восходящего тренда к нисходящему является проникновение цены ниже нижней полосы Боллинджера.

Нисходящий тренд сменяется восходящим:

  1. Минимумы будут не так близко к нижней полосе. Другими словами, они будут «более высокими» минимумами по отношению к нижней полосе Боллинджера. Абсолютная цена ценной бумаги может достигать новых минимумов, но в то же время цена удерживается в более высоком положении относительно нижней полосы Боллинджера, то есть дальше от нижней полосы и ближе к средней линии.
  2. Цена пересекает среднюю линию в верхнюю полосу диапазона. Даже при продолжающемся нисходящем тренде цена может иногда подниматься выше средней линии полос Боллинджера. Однако, если нисходящий тренд будет оставаться на месте, то обычно (A) цена не выходит далеко за среднюю линию, и (B) она остается выше средней линии только в течение нескольких периодов. Таким образом, более верным признаком изменения тренда является пересечение ценой значительно выше средней линии и сохранение в диапазоне верхней полосы в течение нескольких периодов.
  3. Окончательным подтверждением перехода от нисходящего тренда к восходящему является пробитие цены выше верхней полосы Боллинджера.

При определении восходящих и нисходящих трендов очень важно отметить общий наклон канала полос Боллинджера. Поскольку полосы Боллинджера сами по себе представляют собой своего рода линию тренда, при восходящем тренде канал полос заметно наклонен вверх, а при нисходящем — наклонен вниз. Когда цены колеблются и не имеют тренда, канал полос Боллинджера будет двигаться в основном горизонтально, а цены часто будут колебаться взад и вперед от верхней полосы до нижней линии полосы, как показано в средней части графика ниже. Обратите внимание на изменение ценового действия, когда возникает устойчивый нисходящий тренд, когда цена больше удерживается между средней линией и нижней полосой.

В таких условиях колеблющегося рынка свинг-трейдеры могут получить существенную прибыль, покупая около нижней полосы и продавая около верхней полосы. Однако такая стратегия может оказаться очень дорогостоящей, когда рынок начинает новый устойчивый тренд в том или ином направлении. Такую стратегию свинговой торговли можно улучшить, используя полосы Боллинджера в сочетании с индикатором импульса, таким как RSI, который предназначен для индикации состояний перекупленности или перепроданности.

Используя оба индикатора, трейдер продает короткие позиции только на верхней полосе, если индикатор импульса показывает значительную перекупленность, и покупает только на нижней полосе с индикатором импульса состояния перепроданности.

Наконец, полосы Боллинджера иногда используются как торговая стратегия «прорыва». Когда цена несколько периодов практически «плоская», полосы значительно сужаются. Затем, когда цена неизбежно пробивает верхнюю или нижнюю полосу, трейдер покупает или продает соответственно, принимая это за признак начала нового тренда. Первоначальный стоп-лосс может быть размещен сразу за противоположной полосой, например, чуть ниже нижней полосы при покупке прорыва верхней полосы.

Расширенный технический анализ — Хайкен Аши

Heiken Ashi — это уникальный технический индикатор, поскольку он фактически меняет основы свечного графика. Этот факт отличает его почти от любого другого технического индикатора, который является дополнением к традиционной свечной или гистограмме. Напротив, Хайкен Аши фактически изменяет внешний вид — форму и форму — свечей, составляющих график.

Это делается с помощью формулы, отличной от формулы открытия-максимума-минимума-закрытия, которая используется для построения обычной свечи. Вместо этого Хайкен Аши строит каждую свечу, используя следующие вычисления для каждого элемента свечи:

  • Открытие — средняя или средняя точка предыдущей свечи.
  • High — самый высокий из максимума, открытия или закрытия свечи.
  • Low — наименьшее значение минимума, открытия или закрытия свечи.
  • Close — Среднее значение (цена открытия + цена закрытия + минимальная цена + цена закрытия)

Используя средние значения (Heiken Ashi переводится как «средняя полоса»), перерисовка свечей Heiken Ashi направлена на сглаживание движения цены и более четкое указание тенденций. В результате во время восходящего тренда свечи Heiken Ashi будут выглядеть как более непрерывная последовательность восходящих свечей, а при нисходящем тренде — как более последовательные нисходящие свечи.

Это контрастирует с обычным свечным графиком, который может показывать чередующиеся свечи вперед и назад, вверх и вниз. Потенциальное преимущество для трейдеров заключается в том, что они могут дольше двигаться по тренду, а не быть «обманутыми» одной или двумя свечами, которые на обычном свечном графике будут указывать в противоположном направлении.

Heiken Ashi также изменяет общий вид свечей следующим образом:

  1. Во время устойчивого тренда свечи обычно имеют более длинные тела и более короткие фитили или тени на обоих концах.
  2. Таким образом, свечи с коротким телом и длинными фитилями или тенями часто являются сигналами смены тренда.

Ниже представлены два графика одного и того же ценового движения валютной пары GBP / AUD. Первый — это обычный свечной график, а второй — то же самое ценовое действие, которое отслеживается с применением индикатора Heiken Ashi. Обратите особое внимание на левую часть графика, как во время восходящего тренда и последующего нисходящего тренда представление Heiken Ashi показывает более непрерывные восходящие, а затем нисходящие свечи, в то время как исходный график свечей показывает больше сочетания восходящих и нисходящих свечей. . Вы также можете увидеть разницу в длине тела свечей и теней.

Изменения тренда часто можно обнаружить с помощью Heiken Ashi, когда свеча противоположного цвета появляется с длинной тенью в противоположном направлении от ранее существовавшего тренда. Это видно по восходящему и нисходящему трендам, которые появляются в левой части графика. Непосредственно перед началом устойчивого восходящего тренда есть короткая основная синяя (восходящая) свеча с длинной верхней тенью. Когда тренд меняется на нисходящий, первая красная (нисходящая) свеча показывает длинную нижнюю тень.

Заключение

Независимо от простоты или сложности технических индикаторов, которые использует инвестор, цели использования такого инструмента остаются прежними:

  • Определить тенденции
  • Выявление рынков с диапазоном или без тренда
  • Определите изменения тренда

Технические аналитики руководствуются своей верой в то, что совокупные действия по покупке и продаже всех участников рынка точно представляют справедливую рыночную стоимость ценной бумаги, основанную на всей соответствующей информации, доступной различным участникам рынка.

Стоит отметить, что хотя технический анализ основан на идее о том, что текущие и прошлые ценовые действия являются наиболее надежными индикаторами вероятного будущего движения цен, юридически требуемый отказ от ответственности почти в каждой финансовой информации или публикации рекомендаций гласит: «Прошлые результаты не являются гарантией будущая производительность ».

Простая правда заключается в том, что почти все технические индикаторы полезны, но ни один технический индикатор не является безупречным. Вот почему торговые стратегии советуют размещать стоп-лосс, чтобы ограничить риск при открытии позиции — длинной или короткой — на финансовом рынке. Хороший технический аналитик постоянно переоценивает текущее поведение цены на рынке, пытаясь определить, верны ли сигналы данного технического индикатора или нет.

Дополнительные ресурсы:

Finansistem предлагает программу сертификации аналитика финансового моделирования и оценки (FMVA) ™ для тех, кто хочет вывести свою карьеру на новый уровень. Чтобы продолжить изучение и развитие своей базы знаний, ознакомьтесь с дополнительными соответствующими ресурсами ниже:

Добавить комментарий